ROE vs ROA | Nangungunang 5 Mga Pagkakaiba | (kasama ang Infographics)

Pagkakaiba sa pagitan ng ROE at ROA

Ang ROE ay isang sukatan ng pagganap sa pananalapi na kinakalkula sa pamamagitan ng paghahati ng netong kita sa kabuuang equity habang ang ROA ay isang uri ng return on investment ratio na nagsasaad ng kakayahang kumita kumpara sa kabuuang mga assets at tinutukoy kung gaano kahusay ang pagganap ng isang kumpanya; kinakalkula ito sa pamamagitan ng paghati sa net profit na may kabuuang mga assets.

Dalawang kritikal na parameter para sa pagsusuri ng isang negosyo ay ang Interpet ROE at return on assets (ROA).

Return on equity at Return on assets ang mga ratios na ito ay kilala bilang mga ratio ng kakayahang kumita, dahil ipinapahiwatig nila ang antas ng kita na nabuo ng isang negosyo.

Ano ang ROE?

Ang mga hakbang sa Return on equity kung magkano ang kikitain ng isang negosyo patungkol sa halaga ng equity na inilagay sa negosyo. Ang return on equity ay isang proporsyon na kinakalkula sa netong kita bilang numerator at kabuuang equity bilang denominator.

  • Ang netong kita ay isang item ng pahayag sa kita, at ang kabuuang equity ay nagmula sa sheet ng balanse; iyon ang dahilan kung bakit para sa pagkalkula ng ratio, isinasaalang-alang ang average ng equity.
  • Ang isang mas mataas na ratio ay nangangahulugan na ang negosyo ay mahusay na nagagawa nilang makabuo ng isang mataas na halaga ng kita, na binigyan ng isang partikular na antas ng pamumuhunan sa anyo ng equity.
  • Ang return on equity ay popular din na kinakalkula gamit ang DuPont formula. Ang pagtatasa ng DuPont ay ang kombinasyon ng tatlong mga ratio, na makakatulong sa pagtukoy sa aling parameter ang nagreresulta sa pagtaas o pagbaba ng ROE.

Ano ang ROA?

Ang return on assets ay isang hakbang upang sukatin kung magkano ang kita na nalilikha ng negosyo sa bilang ng kabuuang mga assets na namuhunan sa negosyo. Ang ratio na ito ay sinusukat sa netong kita bilang isang numerator at kabuuang mga assets bilang isang denominator.

  • Sa ibang paraan, sinusukat nito kung magkano ang kita na nalilikha ng negosyo sa mga pondong namuhunan ng mga ginustong shareholder ng shareholder ng equity at pati na rin ang kabuuang pamumuhunan sa utang.
  • Ang lahat ng mga hanay ng mga namumuhunan ay nagbibigay ng mga pondong kinakailangan para sa kabuuang mga pag-aari. Ang kabuuang pag-aari ay pinondohan ng parehong mga may-ari ng equity at utang kinakailangan upang magdagdag ng mga gastos sa interes sa netong kita, na mga puwesto sa numerator ng ratio.
  • Sa kaso ng ROA din tulad ng sa kaso ng ROE, ang bilang ay isang item ng pahayag sa kita, at ang denominator ay ang item ng balanse. Iyon ang dahilan kung bakit ang average ng kabuuang asset ay kinuha sa denominator.

ROE kumpara sa ROA Infographics

Mga Kritikal na Pagkakaiba sa Pagitan ng ROA kumpara sa ROE

Ang mga sumusunod ay ang mga pangunahing pagkakaiba:

  • Sa tulong ng ROE, masusukat namin kung magkano ang kinikita ng isang negosyo patungkol sa dami ng equity na inilalagay sa negosyo. Sa kaibahan, sinabi sa amin ng ROA kung magkano ang kita na nalilikha ng negosyo na may kabuuang halaga ng mga assets na namuhunan sa negosyo.
  • Habang kinakalkula ang ROE, ang kita ng net ay ang numerator, samantalang ang kabuuang equity ay ang denominator. Sa isang pagkalkula ng ROA, ang kita sa net ay ang numerator, at ang kabuuang mga assets ay ang denominator.
  • Ang isa pang paraan ng pagkalkula ng ROE ay ang Pagsusuri ng DuPont, ngunit walang mga naturang hakbang na magagamit para sa pagkalkula ng ROA.
  • Para sa pagkalkula ng ROE, isinasaalang-alang lamang namin ang mga namumuhunan sa equity, ngunit para sa pagkalkula ng ROA, mga shareholder ng equity, ginustong shareholder, at kabuuang pamumuhunan sa utang, lahat ay isinasaalang-alang.
  • Habang kinakalkula ang ROE, walang pagsasaayos sa numerator ang kinakailangang gawin dahil ang equity lamang ang isinasaalang-alang bilang denominator. Para sa pagkalkula ng ROA, mahalaga na idagdag ang mga gastos sa interes sa numerator dahil ang kabuuang asset ay pinondohan ng parehong mga may-ari ng equity at utang.

Comparative Table

BatayanReturn on Equity (ROE)Return on Assets (ROA)
PanimulaAng mga hakbang sa Return on equity kung magkano ang kikitain ng isang negosyo patungkol sa halaga ng equity na inilagay sa negosyo.Ang return on assets ay isang hakbang upang sukatin kung magkano ang kita na nalilikha ng negosyo sa bilang ng kabuuang mga assets na namuhunan sa negosyo.
Pagkakaiba sa denominatorAng return on equity ay isang proporsyon na kinakalkula sa netong kita bilang numerator at kabuuang equity bilang denominator.Ang ratio na ito ay sinusukat sa netong kita bilang isang numerator at kabuuang mga assets bilang isang denominator.
Pagsusuri sa DU PontKinakalkula din ang ROE gamit ang pagtatasa ng du Pont, na makakatulong upang makilala kung tumaas ang ROE dahil sa net net margin o leverage o dahil ito sa pagtaas ng turnover ng assetWalang mga naturang hakbang na nalalapat para sa pagkalkula ng ROA
NamumuhunanAng mga namumuhunan lamang sa equity ang isinasaalang-alang para sa pagkalkula ng ROE.Sinusukat ng ROA kung magkano ang kita na nalilikha ng negosyo sa mga pondong namuhunan ng mga shareholder ng equity na ginustong mga shareholder, at pati na rin ang kabuuang pamumuhunan sa utang dahil ang mga pondong kinakailangan para sa kabuuang mga assets ay ibinibigay ng lahat ng hanay ng mga namumuhunan.
PagsasaayosPara sa pagkalkula ng ROE, hindi kinakailangan na ayusin ang numerator ng ratio dahil ang denominator ay equity lamang, hindi ang kombinasyon ng parehong utang at equity. Dahil ang utang ay hindi kasangkot, ang interes ay hindi dapat idagdag pabalik sa numerator.Bilang ang kabuuang pag-aari ay pinondohan ng parehong mga may-ari ng equity at utang, kinakailangang magdagdag ng mga gastos sa interes sa net na kita, na mga puwesto sa numerator ng ratio.

Konklusyon

Ang return on equity at return on assets ay kilala bilang mga ratio ng kakayahang kumita, dahil ipinapahiwatig nila ang antas ng kita na nalikha ng isang negosyo. Habang nagpapasya at nagtatapos tungkol sa kalusugan at pagganap ng pampinansyal ng isang kumpanya, napakahalaga na isaalang-alang ang parehong ROA at ROE, dahil ang parehong mga ratios na ito ay napakahalaga.

Ang pagsasama-sama ng mga resulta ay makakatulong sa amin na makakuha ng isang patas na ideya tungkol sa pagiging epektibo ng pamamahala ng kumpanya ng anumang kumpanya.